美投君:股市接连大涨 通胀已被市场消化?

美股快讯 2022年2月10日12:49:49
评论
7 1214字阅读4分2秒

最近两日的股市和前几周有了一些微妙的变化。之前的一段时间里,大家一想到CPI数据都会觉得如临大敌,生怕CPI爆表又引发美联储的大幅加息。但现在, CPI即将发布了,市场却还在不断上涨,尤其是对于通胀敏感的小盘股和风险资产反而发力最猛。这难道是市场投资逻辑真的要变了?下面,美投君现先大家做一个简单的通胀数据,CPI的预告,再说说最近多个市场分析师的观点,以及我最近的投资感想。

根据经济学家们的预期,一月CPI可能会比12月增加0.4%,比去年同期增加7.2%。如果真的有这么高的话,那会是继12月之后,再次刷新40年的新高。在周一时,高盛的分析师曾预测,因为本周会公布CPI数据,所以这可能会引发投资者重新开始抛售那些“long duration”的股票,也就是指那些只能在未来产生现金流的科技股,或者无盈利的成长股等。彭博的分析师也警告称,本次CPI数据后,美联储可能会开始认真考虑加息50bps的可能性。但是,明显市场的实际走势都在表明投资者并没有对此而忧虑。

对此,机构Jefferies的分析师认为,这是因为市场受到了俄罗斯和乌克兰方面的好消息的鼓舞。今日,乌克兰外交部长认为乌克兰仍可以通过外交手段来解决两国之间的矛盾。俄乌之间局势的缓和让利率有所下降,同时利好了债券市场和股票市场。另外的分析师则认为,是公司强劲的财报带动了股市的上涨。根据财经数据中心FactSet的统计,在317家已经发布财报的公司里,有76%的公司击败了分析师的预期,高出的平均幅度为6%,而上周亚马逊更是给大科技公司的财报季来了个漂亮的收尾。最后,现在市场上的不少分析师甚至认为,即使波动率依然很高,但市场已经把美联储加息的举措priced in了。

美投君认为,这一周的市场确实是有比上周回暖的迹象,但是你要说是市场已经完全不会再在关注加息和通胀这些风险了,我觉得还为时尚早。美投君认为,投资者不过是在慢慢消化之前恐慌的情绪,也是在平衡目前通胀和加息的压力,以及健康的经济基本面之间的关系。我们大可不必对于这一两天的市场走势做出过度解读。美投君相信,只要咱们手中公司的基本面足够优秀,他们就可以带领我们穿越牛熊。不过,明天CPI的数据对于市场的影响力还是会有不少,美投君建议大家坐稳扶好,不管最终的数据是好是坏,别把咱们颠下车了就行

另外,关于美联储对待通胀的态度,现在也不少经济学家认为他们的动作已经是落后了,所以不排除美联储每次例会都会加息的情况,这可能会在未来给市场造成恐慌。不过,美投君也不会说就因为担忧而不去投资。之前我在文章里曾经提过,我目前的小目标是把前一阵子的亏损给补上,最近也确实因为芯片板块的发力而差不多达成目标了。所以,美投君认为,在宏观环境较差的情况下,只要手里的股票能够高速成长,不断击败分析师的预期,还是有很大概率能够回血的。最后,美投君最近也在密切关注着疫情的数字。如果疫情能稳步好转的话,那就可以多关注一些疫情复苏板块。

美股快讯
  • 本文由 发表于 2022年2月10日12:49:49
  • 转载请务必保留本文链接:https://www.mgkx.com/2082.html
匿名

发表评论

匿名网友 填写信息

:?: :razz: :sad: :evil: :!: :smile: :oops: :grin: :eek: :shock: :???: :cool: :lol: :mad: :twisted: :roll: :wink: :idea: :arrow: :neutral: :cry: :mrgreen: